Často kladené otázky týkající se zajištění

Co je kurzové riziko neboli devizová expozice?

U společnosti, která působí mezinárodně, se kurzové riziko projeví na hospodářském výsledku, když dochází ke kolísání směnných kurzů mezi okamžikem, kdy stanovíte roční rozpočty nebo ceny svých produktů, a okamžikem, kdy skutečně zaplatíte dodavateli nebo přijmete platbu. Pokud se trh v tu chvíli vyvine nepříznivě, Vaše zisková marže se může rozplynout.

Příklad: Jste britská firma a za tři měsíce chcete od dodavatele z USA nakoupit zboží za 100 000 USD. Dnes za 1 GBP koupíte 1,35 USD, takže by Vaše objednávka stála přibližně 74 074 GBP. Pokud libra do doby platby oslabí na 1,30 USD, bude Vás stejné zboží stát přibližně 76 923 GBP, tedy zhruba o 2 849 GBP více. Tento výkyv se přímo promítne do hospodářského výsledku.

Pokud devizovou expozici neřídíte, zisky mohou být nestabilní a nepředvídatelné. Stejný produkt nebo stejná smlouva může jeden měsíc znamenat zisk a další měsíc ztrátu, i když se Vaše podnikání nijak nezměnilo.

Co se stane, když se nezajistím?

Jedním slovem: nestabilita. Pohyby směnných kurzů mohou nenápadně snižovat Vaše zisky a ztěžovat Vám řízení firmy.​

Stanovit ceny pro zákazníky může být obtížné, protože nevíte, jaké budou Vaše náklady v domácí měně. Pokud si nastavíte velkou rezervu, riskujete, že přijdete o zakázku. Pokud nastavíte cenu příliš nízko, riskujete ztrátu.​

Plánování a sestavování rozpočtu bývá často méně spolehlivé, protože výše faktury od dodavatele za příští čtvrtletí se může měnit. Váš výkaz zisků a ztrát může záviset více na směnných kurzech než na skutečné výkonnosti Vaší firmy. To ztěžuje plánování peněžních toků a nutí Vás to reagovat místo toho, abyste mohli plánovat dopředu.

Zajištění Vám pomáhá udržet stabilní zisky a přináší větší jistotu. Umožňuje Vám zafixovat si ceny předem a sestavovat přesnější rozpočty. Díky tomu se můžete soustředit na řízení firmy místo toho, abyste se museli obávat vývoje trhu.

Jak funguje forwardová smlouva Ebury?

Forwardová smlouva Vám zafixuje dnešní směnný kurz pro budoucí platbu nebo příjem. Promění neznámý budoucí náklad ve známý fixní náklad.

Příklad: Za tři měsíce zaplatíte americkému dodavateli 100 000 USD. S forwardem si dnes zafixujete kurz 1 GBP = 1,35 USD, takže Vás těchto 100 000 USD bude za tři měsíce stát přesně 74 074 GBP bez ohledu na to, jak se bude trh mezitím vyvíjet.

S Ebury si můžete vybrat ze široké škály produktů*, včetně fixních forwardů, Window forwardů a dynamických forwardů, a zvolit si tak řešení, které nejlépe odpovídá Vašim peněžním tokům. Můžete také sjednat non-deliverable forwardy pro měny rozvíjejících se trhů, které nelze fyzicky dodat.

* Poznámka: Nabídka některých produktů pro devizové operace, například NDF a dynamických forwardů, je v určitých jurisdikcích omezena. Kontaktujte nás a získejte více informací o produktech dostupných ve Vaší zemi.

Musím při uzavření forwardové smlouvy uhradit nějaké náklady předem?

Chraňte své ziskové marže před výkyvy měnových kurzů, aniž byste zatížili svůj peněžní tok. Naše řešení bez nutnosti vkladu Vám umožní zajistit měnové riziko, aniž byste museli sáhnout na svůj provozní kapitál. Vzhledem k tomu, že každá firma je jedinečná, budou naši analytici úvěrových rizik spolu s Vaším firemním bankéřem hledat řešení na míru, které bude přesně odpovídat Vašim potřebám.

Jsou s forwardovými smlouvami spojena nějaká rizika?

U forwardových smluv je kurz stanoven předem, takže nevyužijete případný přínos příznivého pohybu směnných kurzů mezi datem obchodu a datem splatnosti. Zrušení nebo změny mohou být spojeny s dodatečnými náklady. Pokud se spotový trh vyvine nepříznivě, může od Vás společnost Ebury vyžadovat složení dodatečné zálohy (Margin Call) k zajištění Vaší ztrátové (out-of-the-money) pozice.

Na jak dlouho mohu uzavřít smlouvu?

U Ebury můžete sjednat forwardovou smlouvu na období od 1 týdne do 10 let v závislosti na zvolené měně a vybraném produktu.

Je mou povinností koupit měnu, pokud uzavřu forwardovou smlouvu?

Ano, u forwardové smlouvy je nákup měny závazný.

Nemohu pro mezinárodní transakce jednoduše využít svou banku?

Můžete, ale většina bank není nastavena tak, aby malým a středním podnikům aktivně nabízela řešení pro zahraniční obchod navržená přímo pro jejich potřeby. Jejich devizová oddělení jsou nastavena pro velké korporace nebo základní devizové transakce fyzických osob. Obvykle tak získáte jen omezenou specializovanou podporu, širší rozpětí a užší nabídku produktů.

​Ve společnosti Ebury nabízíme proaktivní řešení šitá na míru, navržená podle potřeb a cílů mezinárodních malých a středních podniků. Navíc získáte přístup ke svému firemnímu bankéři, který pozná Vaše podnikání, vztahy s dodavateli, prodejní cykly i období vyšší a nižší aktivity.

Stručně řečeno, pomáháme Vám získat přístup k flexibilním řešením, která jdou nad rámec samotného obchodu – firemní účty, zajištění, integrace softwaru a provozní podpora, jež zjednodušují Vaše mezinárodní podnikání.

Co je platforma zajištění Ebury Hedge?

Platforma zajištění Ebury Hedge je centrálním místem pro sledování celého Vašeho devizového portfolia.

Můžete sledovat své expozice, obchody, zásady zajišťování, výkonnost i úvěrové podmínky a snadno kontrolovat a schvalovat obchodní pokyny.

Prostřednictvím tohoto portálu můžete také v reálném čase porovnávat expozice se zajištěním, spravovat smlouvy a stahovat výpisy, abyste mohli určit, kde je prostor ke zlepšení a kde je třeba jednat.

Jak mohu u Ebury sjednat obchod?

U Ebury se sami rozhodujete, jak chcete obchodovat. K uzavírání obchodů a správě smluv můžete využít platformu zajištění Ebury Hedge. Nebo se obraťte na svého firemního bankéře, který se seznámí s Vašimi potřebami, příslušnými měnami, tolerancí k riziku a Vašimi cíli a na základě toho pak pro Vaši firmu navrhne strategii zajištění šitou na míru. Pomůže Vám také porozumět smluvním podmínkám.

Pravidelně také navštěvujeme kanceláře našich zákazníků, mluvíme s nimi telefonicky nebo prostřednictvím videohovorů. Můžeme také jednat s Vašimi dodavateli a najít způsob, jak zajistit výhodnější ceny v místních měnách.

Proč si vybrat Ebury?

Už téměř 16 let pomáháme mezinárodním firmám, takže dobře víme, s čím se potýkají a jak jim pomoci najít správnou cestu. Pomáháme Vám naplňovat Vaše globální ambice a zároveň Vás zbavujeme provozních starostí spojených se zahraničním obchodem.

Spojujeme vše, co potřebujete k tomu, abyste mohli snadno globálně obchodovat a růst: řešení šitá na míru, centralizovanou platformu a specializovaný tým po celém světě, který Vám pomůže naplnit Vaše obchodní ambice.

Stojí za námi renomovaní světoví investoři, včetně Banco Santander, a ve Spojeném království jsme regulováni Úřadem pro finanční dohled (Financial Conduct Authority). Zároveň máme licence na více než 20 trzích.